在人生康波中选对的,看金融资讯选康波财经
我的额度
贷款攻略 综合 高房价告诉你的5个投资必胜心法
高房价告诉你的5个投资必胜心法
摘要:资房地产比较容易赚到钱吗?过去10年来,我们常常听到身边的朋友分享,谁谁谁买了一间房子已经涨1倍了;或是朋友的朋友专门买卖房子,已经是房地产新贵等买屋赚钱故事;却很少听到有人

资房地产比较容易赚到钱吗?

过去10年来,我们常常听到身边的朋友分享,谁谁谁买了一间房子已经涨1倍了;或是朋友的朋友专门买卖房子,已经是房地产新贵等买屋赚钱故事;却很少听到有人说,这几年买股票赚到大钱,或是投资基金让他退休无忧的经历。

但是,仔细看看房价指数与股市走势图(详见图1),从2003年到2014年,房价指数从100涨到297,约涨了3倍,同一时间,台股大盘指数也从4044点来到今年最高9593点,涨幅将近2.5倍,同样都是大多头走势,投资结果却呈现两样情,难道,房地产才是一门好投资?

其实,仔细研究房市「好像」比较容易赚钱的原因,实际上符合了巴菲特与科斯托兰尼等投资大师的投资心法,与心理学相关研究。就让我们从这些房市致富经验中,寻找日后投资获利的法则:

1税不税,很重要

税制设计,可以带你上天堂,也能住套房。众所皆知,股神巴菲特的公司波克夏从来不发放股利,原因是只要发放现金将课征30%股利税,巴菲特认为,与其把现金先让政府课税才发给股东,还不如把钱留在公司继续赚钱。显然有钱人之所以有钱,除了投资能力,租税制度也是制定投资策略时的考察重点。

举例来说,台北一间30年30坪中古屋约1800万,一年房屋税加地价税可却不到7000元,持有成本仅0.4%;但股市投资,即使未课征证所税,证券交易税与券商手续费合计约0.6%,另外股利若超过5000元,还要补缴一笔2%的二代健保补充保费;而基金交易成本、管理费则在2%~3%之间,相较之下,税负愈轻,获利愈大,当然愈容易吸引资金流进。

即使房地产投资买卖时还有中介费、代书费等支出,但以目前房屋课征税基约仅市价3~4成,对投资人来说,税制有利于房市,省下税,就多一笔获利,变相地自然吸引资金不断往房市跑。

2长期持有,赚波段财

投资标的持有时间长短也会影响获利表现。巴菲特就曾说过:「如果你不想拥有一家公司10年,那么你连10分钟都不要拥有它。」

相较其他金融资产,房地产具有金额大、持有时间长的特性,即使想要快速买卖,平均一个物件的销售时间也要花费70天左右。

但不管买卖股票、基金、甚至黄金,只要有开盘,几乎都可以在一两天内买卖成功,也因为买卖的方便性、价格的跳动频繁,多数散户持股时间并不长,平均持有股票、基金的天数不到45天。

无法长期持有,常常让股票或基金的投资人小赚就跑,相较之下,房地产的拥有人,反而因为交易金额大、流通不易等特性,而抱着较长的投资心态,当行情走长期多头的时候,就可以赚到完整的波段。

3实体投资,更谨慎

投资商品的存在型态型态也影响我们对待投资的心态。心理学家发现,人们对于实体资产,投资时会比电子化金融资产更加谨慎。

心理学家研究发现,购买同样商品,使用现金付款者,花费金额远低于使用信用卡的付费者;此外,使用现金付款会让消费者心理上较有「痛苦」的不舒服感觉,这种痛苦让人们在交易时,倾向更仔细斟酌。

以现今多数金融资产都已电子化,不管是银行中的存款,还是股票、基金、黄金的买卖,都只能看到帐面上的数字变化,导致我们决定投资的当下,多凭借数字盈亏散发的感觉,流于冲动性买进或卖出;但房屋买卖用得到、摸得着,反而让多数人在决定前,都会仔细去看屋、比较价格、环境等,多了理性思考。

4生产型商品,赚更多

巴菲特的投资理念与思考脉络常在波克夏致股东信中呈现,2014年他提到,自己在1986年房地产崩跌后,花了28万美元在奥哈马市买下了一座400英亩农地。巴菲特说自己不懂农事,但他计算后发现,每年光是这块农地生产的作物,就能带来相当2.8万美元以上的收成,换算下来,获益率约为10%。

一项投资,除了买卖时的资本利得外,如果在持有期间,还能带进现金流,将是聪明且划算的生意,房地产正好有这个特性──出租。持有期间每年都有租金流入,可以变成未来投资的新子弹,加上房子本身的资产价值增值,有如为投资建立双轨获利曲线。

5资金汇集,拱出大趋势

著名投资专家科斯托兰尼说,「心理加资金等于趋势。」当资金涌入特定商品,而且市场开始吹捧特定商品时,几乎就可确认多头趋势的进行。

从央行房贷余额统计数据(详见图2)可以清楚看到房市热烈的景象,从2003~2014年10年间,除了曾因全球金融风暴出

有钱花
综合 更多

热门贷款

借现金-满易贷
扫码查额度得优惠
热门资讯
创利丰金业:新中产崛起资产配置需多元化
资讯
问答
金融课堂
股票的发行价格
百科
热门
×
您在哪个城市工作
机构仅办理当地工作人士申请
北京
其他城市
康波财经
值得信赖的贷款资讯平台
客服电话
95055